Modi dilahirkan pada 17 September 1950 dalam keluarga kedai runcit yang dimiliki oleh Ghanchi - Teli di Vadnagar ,daerah Mehsana, Gujerat. Beliau adalah anak ke-3 daripada enam beradik yang dilahirkan oleh Damodardas Mulchand Modi dan isterinya, Heeraben. Beliau telah membantu menjual teh bapanya di stesen kereta api Vadnagar.Beliau pelajar 'sederhana' di Vadnagar tetapi cenderung dalam teater dan kini politik.

Sejak kecil ibu bapanya telah mengaturkan perkahwinannyaselaras dengan tradisi kasta Ghanchi.Namun perkahwinan itu tidak pernah 'bersama'. Modi mengakui Jashodaben sebagai isteri yang sah semasa mengisi borang pencalonannya untuk Pilihan Raya Lok Sabha 2014 .

Beliau dikatakan menghabiskan banyak masa dalam perjalanan , mungkin di Himalaya dan kemudian kembali menjual teh di kantin Jabatan Pengangkutan Jalan Gujarat sehingga 1970. Beliau bersama dengan Vasant Gajendragadkar dan Nathalal Jaghda, pemimpin Jan Sangh di Gujarat.Selepas itu Modi menerima latihan RSS di Nagpur dan menjadi pegawai di Sangh Parivar. Modi terlibat dalam menyebarkan risalah rahsia Sangh semasa Darurat . Modi lulus ijazah sains politik dari Universiti Delhi melalui pendidikan jarak jauh. Modi kekal sebagai pracharak dalam RSS . Kemudian beliau sambung belajar peringkat sarjana sains politik di Universiti Gujarat.